Главная Французский Финансы деньги кредит Финансовый менеджмент финансовая математика Финансовое право Философия Маркетинг реклама и торговля Кулинария и продукты питания Краеведение и этнография Коммуникации связь цифровые приборы и радиоэлектроника История и исторические личности Иностранные языки и языкознание Охрана окружающей среды экология Общениеэтика семья брак Нотариат Не Российское законодательство Биология и химия Этика эстетика Основы права Неопределено Немецкий Мировая экономика МЭО Цифровые устройства Хозяйственное право Самоучитель по GPRS Карта сайта	Рефераты. Анализ финансового состояния предприятия связи (на примере Алданского улусного узла почтовой связи) ...	-	-	-
Прочие дебиторы	246	565	22,6	248	10,8	-317	47,8	-11,8

     В структуре оборотных активов дебиторская задолженность на конец года занимает 46,8 % удельного веса, что ниже на 13 пунктов в сравнении с пока­зателями на начало года. Рост дебиторской задолженности  за счет  статьи  покупатели и заказчики  на 1,6 %, за счет задолженности  дочерних и зависимых обществ на 11,5 % . Сумма дебиторской задолженности возросла в связи с повышением цен на товароматериальные ценности, с  выделением  частичной дотации от вышестоящей  УУПС, а не запланированной. И  в зачетном виде (Авизо) , а не в денежном .

Основной удельный вес в структуре дебиторской задолженности при­ходится на задолженность дочерних и зависимых обществ. Дебиторская задолженность головного предприятия занимает  64,5 % по платежам и расчетам. Статья прочие дебиторы занимает 1,8 % на конец  года. И она снижается  на 11,8 пунктов.

Рассчитаем коэффициент оборачиваемости дебиторской задолженно­сти:

                 К о       =                       Выручка от реализации)___________

                                        Средняя дебиторская задолженность за год

            К о 2002 =        9649___  =  4,2 об.        Ко 2003 =    12576   =  5,2 об.

                                   (2103+2502 ) : 2                                       (2502+2299): 2

          

Из этого следует, что оборачиваемость дебиторской задолженности выше в отчетном году.

Проанализируем сроки погашения дебиторской задолженности в срав­нении с предыдущем отчетным периодом.

               Т  = ___365__  

                             К о

                Т 2002 =  365    = 87 дн.                       Т 2003 =   365   =  70 дн.

                                 4,2                                                            5,2                            

Наблюдаем сокращение сроков погашения дебиторской задолженно­сти.

 

2.9.3. Анализ движения денежных средств.

     Управление денежными средствами имеет такое же значение, как и управление запасами и дебиторской задолженностью. Финансовое благопо­лучие предприятия во многом зависит от притока денежных средств, обеспе­чивающих покрытие его обязательств. Приток денежных средств в рамках текущей деятельности связан в первую очередь с получением выручки от реализации продукции, выполнения работ и оказания услуг, а также авансов от покупателей и заказчиков. Отток - с уплатой по счетам поставщиков и прочих контрагентов, выплатой заработной платы работникам, отчислением в фонд социального страхования, расчетами с бюджетом по уплате налогов. Увеличение или уменьшение остатков денежной наличности на счетах в бан­ке обуславливается уровнем несбалансированности денежных потоков, т.е. притоком и оттоком денег. Превышение притока над оттоком увеличивает остаток свободной денежной наличности, и наоборот, превышение оттока над притоком приводит к дефициту денежных средств и увеличению потреб­ности в кредите. Как дефицит, так и избыток денежных ресурсов отрица­тельно влияют на финансовое состояние предприятия. При избыточном де­нежном потоке происходит потеря реальной стоимости временно свободных денежных средств в результате инфляции; теряется часть потенциального дохода от недоиспользованной денежной наличности в деятельности пред­приятия:

     Дефицит денежных средств приводит к росту просроченной задолжен­ности по кредитам банку, поставщикам, персоналу по оплате труда и т.д. Ус­корить поступление денежных средств можно путем перехода на полную или частичную предоплату продукции или услуг потребителями, сокращения сроков предоставления им кредитов, увеличения ценовых скидок при прода­жах за наличный расчет, ускорения погашения дебиторской задолженности, привлечения кредитов банка и т.д.

Проведем анализ движения денежных средств за анализируемый пери­од (таблица 2.9.3)

Таблица 2.9.3.      Анализ движения денежных средств за 2003 год.

Актив

баланса

Строка

 

На начало

года

 

На конец

Года

 

Абсолют­ное измен

ение

 (+,-)

Темп

 изме­

нения

   %

Изме

нение

струк

туры

(+,-)

Сумма руб.

Структура

%

Сумма руб.

Структура

%

отно­

шение

+,-

%

стру

кту-

ры+,

Денежные средства, в т.ч.:

260

547

100

1517

100

 +970

Касса

261

 128

23,4

363

23,9

 +235

102,1

+0,5

Расчетный счет

262

14

2,6

26

1,7

 +12

 65,4

-0,9

Прочие денежные средства

264

405

74,0

1128

74,4

 +723

100,5

+0,4

   В структуре оборотных активов денежные средства занимают значи­тельный удельный вес. Их доля составляет 30,9 % и возросла на 17,8 пунктов.  На конец года рост денежных средств составил 177,3 %., в основном за  счет роста  прочих денежных средств. Их удельный вес составил 74,4 % на конец года   и увеличился на 0,4 пункта.

 Деньги в кассе состави­ли рост 102,1 % и имеют удельный вес – 23,9 %,  и вырос на 0,5 пунктов в сравнении с началом года. Денежные средства на расчет­ном счете возросли на 65,4 % .

Рассмотрим скорость денежных средств и период их оборота, за кото­рый они возвращаются в финансово-хозяйственную деятельность предпри­ятия.

    К об. ден. ср.=       Выручка от реализации

                            (Ден.ср. н.г. + Ден. ср. к.г.) : 2

Сравниванием отчетный и предыдущий отчетному периоды:

   К об. ден. ср 2002 =  __9649       =   21 об.

                                     (392+546): 2

     К об. ден. ср 2003 =   __12576     =    12  об.

.                                              (547+1517): 2

Определяем  продолжительность 1 оборота  в днях по формуле :

  Продолжительность оборота  =   ________365_________________

                                                        Оборачиваемость денежных средств ;

               П.об.2002  =     365__=   17 дн.              П. об.2003 =  365   = 30 дн.

                                          21                                                           12 

     Таким образом, в динамике оборотных активов запасы  снижены  на 1,08 пунктов, дебиторская задолженность на 13 пунктов, денежные средства как наи­более ликвидные активы  выросли на 17,75 пунктов. В структуре оборотных активов про­изошли соответствующие изменения. Значительный удельный вес имеют де­нежные средства и прочие оборотные активы.

Скорость оборачиваемости текущих активов сократились в сравнении с предыдущем периодом, а сроки их обращения увеличились.

Если текущие активы имеют период оборота - 135 дней; запасы - 22 дней; дебиторская задолженность - 70 дней, то денежные средства - 30 дней, что для наиболее ликвидных активов является большим сроком

 

2.10. Прогнозная оценка возможной финансовой несостоятельности (банкротства) предприятия.

      Банкротство - это документально подтвержденная неспособность предприятия платить по своим долгам и финансировать текущую основную деятельность из-за отсутствия средств.

Основным признаком банкротства является неспособность предпри­ятия обеспечить выполнение требования кредиторов в течении 3 месяцев со дня наступления сроков платежей. По истечению этого срока кредиторы по­лучают право на обращение в арбитражный суд о признании предприятия -должника банкротом.

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12, 13, 14, 15, 16, 17, 18, 19, 20, 21, 22, 23, 24, 25, 26