|
|
||||||||||||||
26. Труднореализуемые активы |
А4=дебиторская задолженность+ +ОС |
|
144838 |
223086 |
78248 |
|
|||||||||
27. Наиболее срочные обязательства |
П1=кредиторская задолженность +прочие краткосрочные пассивы |
|
17516 |
95100 |
77584 |
|
|||||||||
28. Краткосрочные пассивы |
П2= краткосрочные средства (заёмные) |
|
----- |
----- |
----- |
|
|||||||||
29. Долгосрочные пассивы |
П3=долгосрочные заёмныесредства |
|
----- |
----- |
----- |
|
|||||||||
30. Постоянные пассивы |
П4=капитал и резервы |
|
139876 |
210291 |
70415 |
|
|||||||||
Баланс считается абсолютно ликвидным, если выполняется следующее условие: А1>=П1 А2>=П2А3>=П3 А4<=П4 |
|
||||||||||||||
Оценка ликвидности активов |
|||||||||||||||
1 .Сумма хоз. средств, находящаяся в распоряжении предприятия |
Итог баланса |
|
150771 |
228389 |
77618 |
||||||||||
2 .Коэффициент абсолютной ликвидности |
Ка/л=наиболее ликвидные активы/наиболее срочные обязательства |
>=0,5
|
0,2 |
0,1 |
-0,1 |
||||||||||
3 .Коэффициент критической ликвидности |
Ккр= наиболее ликвидные активы + дебиторская задолженность/наиболее срочные обязательства |
>=1
|
0,2 |
0,1 |
-0,1 |
||||||||||
4 .Коэффициент текущей ликвидности |
Ктл=оборотные активы/ наиболее срочные обязательства |
>=2 |
0,5 |
0,3 |
-0,2 |
||||||||||
Горизонтальный анализ |
|||||||||||||||
Показатель |
Отчетный период |
Аналогичный период прошлого года |
Отчетный в % к предыдущему |
||||||||||||
1.Выручка от реализации 2.С/с реализованных товаров и услуг 3.Валовый доход 4.Расходы периода 5.Прибыль/убыток от реализации 6.Сальдо операционных расходов 7.Прибыль/убыток от финансово – хозяйственной деятельности 8.Сальдо вне реализационных рез-тов 9.Прибыль/убыток отчётного периода 10.Прибыль, оставшаяся в распоряжении предприятия 11.Нераспределённая прибыль/убыток отчётного периода |
33228 26613 6615 ------ 6615 -323 6292
-55 6237 4233
0 |
29849 21957 7892 ------ 7892 -441 7451
13411 20862 19393
0 |
111,32 121,21 83,82 ------ 83,82 73,24 84,45
-0,41 29,9 21,83
0 |
||||||||||||
ВЫВОД:
Состояние дебиторской и кредиторской задолженности оказывает существенное влияние на финансовое состояние предприятия. Анализ и управление дебиторской задолженностью имеет особое значение в периоды инфляции, когда подобная иммобилизация собственных оборотных средств становится особенно невыгодной
Управление дебиторской задолженностью предполагает прежде всего контроль за оборачиваемостью средств в расчетах. Ускорение оборачиваемости в динамике рассматривается как положительная тенденция
Коэффициент абсолютной ликвидности показывает, что предприятие имеет в наличии денежных средств для оплаты своих обязательств в размере , недостаточном, чтобы погасить свою задолженность. То есть, всего наиболее ликвидных активов на конец отчётного периода 1587, а кредиторская задолженность 18098.из этого видно, что кредиторскую задолженность погасить не считается возможным. И даже если нам погасят дебиторскую задолженность, то это ничего не изменит, так как она очень мала.
Дебиторская задолженность снижается с 50 до 27 .
Общая рентабельность показывает, что предприятие с каждого рубля имущества имеет 3 копейки прибыли. Из них 2 копейки – это чистая рентабельность, а 1 копейка идёт на уплату налогов. Чистая рентабельность собственного капитала на начало года составляла 30 копеек с 1 рубля, а к концу отчётного периода уменьшилась на 26 копеек и составила всего 4 копейки. Рентабельность ОПФ составляет на конец периода 3 копейки с 1 рубля. Рентабельность продукции показывает, что предприятие имело на начало периода 30 копеек прибыли с 1 рубля, а к концу периода она уменьшилась на 10 копеек и составила 20 копеек прибыли с 1 рубля.
Оборачиваемость оборотных активов составила 62 дня или 5,9 оборотов за отчётный период, при этом запасы возвращаются на предприятие в виде выручки от реализации за 15 дней делая 24,5 оборотов.
Дебиторская задолженность оборачивается за 0,42 дня, делая, 863,06 оборотов. Сравнивая с началом года можно сказать, что предприятие сокращает продажи в кредит. Так как средний срок погашения дебиторской задолженности снизился на 0,2, то это оценивается положительно.
Закончив анализ оборачиваемости кредиторской задолженности, можно сделать вывод, что коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности уменьшился с 2,7 до 1,8. Это говорит о том, что у предприятия идёт рост покупок в кредит. Средний срок возврата долгов предприятия возрос с 135 до 203 дней.
Денежные средства поступают в виде доходов от продажи ценных бумаг за 21 день, делая 17,47 оборотов в год.
Коэффициент заёмных и собственных средств показывает, что идёт привлечение заёмных средств, что нежелательно для предприятия. На данном предприятии коэффициент заёмных и собственных средств начале отчётного периода составлял 0,08 , а к концу отчётного периода увеличился на 0,01 и составил 0,09. Однако этот коэффициент не превысил нормативного значения, которое должно быть меньше или равно 1, что говорит о том, что в принципе ещё можно привлекать заёмные средства.
Коэффициент имущества производственного назначения показал, что имущество в течении года увеличилось с 0,97 до 0,98.
Согласно проведённому горизонтальному анализу можно сказать, что прибыль отчётного периода снизилась на 14625 по сравнению с предыдущим периодом прошлого года. Темпы снижения прибыли составили примерно 70%. Это связано с увеличением производственной с/с на 21,21%.
Так как темпы роста прибыли от реализации меньше чем темп роста выручки, то можно сказать, что затраты (с/с) увеличились.
Из анализа видно, что темп снижения чистой прибыли составил примерно 78%.
Из выше проведённого анализа видно, что баланс предприятия не ликвиден, и более того приближается к критическому состоянию. Это обусловлено тем, что наиболее ликвидные активы намного меньше обязательств предприятия. Но это не значит, что в этом виновато само предприятие. Так как это предприятие является структурным подразделением и относится к МПС, то от него в большей степени ничего не зависит. Управление дороги забирает почти все денежные средства себе, а данному предприятию оставляет необходимый мизер. А если учитывать, что данное предприятие в основном занимается пассажирскими перевозками, а они в основном убыточные, то тогда можно сказать, что в принципе лучшего баланса и нечего ждать.
Но если говорить об общих положениях по улучшению финансового состояния вообще для всех предприятий, то можно сказать, что для улучшения финансового положения предприятия необходимо:
1) следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия и делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования;
2) по возможности ориентироваться на увеличение количества заказчиков с целью уменьшения масштаба риска неуплаты, который значителен при наличии монопольного заказчика;
3) контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям. В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что предприятие реально получает лишь часть стоимости выполненных работ. Поэтому необходимо расширить систему авансовых платежей;
4) своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженности, к которым в первую очередь относятся:
· Просроченная задолженность поставщикам свыше 3 мес.
· Просроченная задолженность покупателям свыше 3 мес.
· Просроченная задолженность по оплате труда
· Просроченная задолженность по платежам в бюджет
· Просроченная задолженность по платежам во внебюджетные фонды.
ЛИТЕРАТУРА:
1. «Анализ финансового состояния предприятия» А. И. Ковалёв, В. П. Привалов
2. «Методика финансового анализа» А. Д. Шеремет, Р. С. Сайфулин, Е. В. Негашев
3. «Анализ хозяйственной деятельности в промышленности» под редакцией В. И. Стражева
4. «Бух. отчётность и её анализ» Интел Тех
5. «Финансовый анализ» О. В. Ефимов
6. «Анализ хозяйственной деятельности предприятия» Г. В. Савицкая
При использовании материалов активная ссылка на источник обязательна.