Таблица № 11

Обеспеченность предприятия СОС для покрытия запасов, затрат и дебиторской задолженности на товары и услуги.
|Показатели |№ |На начало |На конец |Изменения |
| |стр.|года тыс. |года |за |
| | |руб. |тыс. руб. |год(+,-) |
|А |Б |1 |2 |3 |
|Наличие СОС |01 |10855 |10460 |-395 |
|Запасы, затраты |02 |37418 |61190 |23772 |
|Товары отгруженные |03 |- |21004 |21004 |
|Дебиторская задолженность за |04 |8271 |10488 |2217 |
|товары(работы, услуги) | | | | |
|Итого (02+03+04) |05 |45689 |92682 |46993 |
|Краткосрочные кредиты, займы |06 |- |1909 |1909 |
|Кредиторская задолженность за |07 |35245 |61091 |25846 |
|товары(работы, услуги) | | | | |
|Итого (06+07) |08 |35245 |63000 |27755 |
|Запасы и затраты, |09 |10444 |29682 |19238 |
|непрокре-дитованные | | | | |
|банком(05-08) | | | | |
|Излишек(+) или недостаток(-) |10 |411 |-19222 |-19633 |
|наличия СОС для покрытия | | | | |
|запасов, затрат, дебиторской | | | | |
|задолженности за товары(01-09) | | | | |
|Тоже в %-х к запасам и затратам|11 |3,9 |-0,6 |-4,5 |
|непрокредитованных | | | | |
|банком(10/9)*100 | | | | |

При излишке , а особенно при недостатке СОС необходимо анализировать влияние факторов на изменение величины СОС . Для анализа составим таблицу:

Таблица № 12

Влияние факторов на СОС предприятия.
|Показатели |Номер |На начало|На конец |Изменения |
| |стр. |года |года |за год |
| | |тыс. руб.|тыс. руб.|(+,-) |
|Наличие СОС |01 |10855 |10460 |-395 |
|Влияние факторов : уставный | | | | |
|капитал в части формирования |02 |-164075 |-164569 |-494 |
|оборотных средств ( УК-Ос-Ва) | | | | |
|Добавочный капитал |03 |159137 |159133 |-4 |
|Резервный капитал |04 |- |- |- |
|Средства резервного фонда |05 |- |- |- |
|Фонды накопления |06 |- |- |- |
|Фонды социальной сферы |07 |17490 |17490 |- |
|Средства целевого финансирования и| | | | |
|поступлений за вычетом убытков |08 |-2213 |-1904 |309 |
|прошлых лет и убытков отчетного | | | | |
|года | | | | |
|Нераспределенная прибыль прошлых |09 |516 |- |-516 |
|лет | | | | |
|Нераспределенная прибыль отчетного|10 |- |310 |310 |
|года | | | | |
|Итого сумма влияния факторов |11 |10855 |10460 |-395 |

Данные строки 01 и 11 должны быть одинаковыми. Общая сумма влияния факторов на изменение СОС должна ровняться изменению всей суммы оборотных средств предприятия.

Из данной таблицы видно, что на конец года у предприятия наблюдается недостаток собственных средств(10460 тыс. руб.) по сравнению с началом года(10855 тыс. руб.) - 395 тыс. руб.

Анализ эффективности использования оборотных средств

Один из важнейших факторов улучшения финансового состояния предприятия - это ускорение оборачиваемости оборотных средств , что позволяет при одном и том же объеме производства высвободить из оборота часть оборотных средств, либо при одном и том же размере оборотных средств увеличить объем производства продукции(работ, услуг).

Для оценки эффективности использования оборотных средств используются ряд показателей:

Таблица № 13
|Показатели |1998 |1999 |
|Коэффициент оборачиваемости оборотных |0,95 |0,99 |
|средств | | |
|Коэффициент закрепления оборотных |1,05 |1,01 |
|средств | | |
|Продолжительность одного оборота(дни) |379 |364 |
|Однодневный оборот по реализации |109 |167 |
|продукции | | |
|Сумма высвобожденных или дополнительно|- |-2404,20 |
|вовлеченных оборотных средств | | |

Влияние факторов на изменение показателей закрепления оборотных средств( проводится методом цепных подстановок):

Таблица № 14
|№ |Показатели |1999 |
| | | |
|п/| | |
|п | | |
|1.|Коэффициент закрепления плановый |1,05 |
|2.|Коэффициент закрепления фактический |1,01 |
|3.|Коэффициент закрепления условный |1,5 |
|4.|Изменение за отчетный период (4а-4б) |-2404,20 |
| |в т. ч. за счет | |
|4а|а) среднего остатка оборотных средств |27047,25 |
|. | | |
|4б|б) объема реализации продукции |29451,45 |
|. | | |

Из выше приведенных таблиц видно, что на конец года увеличился размер денежной выручки от реализации продукции с 95 коп. до 99 коп. На конец года на 1 руб. товарной продукции стало закреплено 1 руб. 10 коп. оборотных средств, что на 4 коп. меньше по сравнению с началом года.
Продолжительность одного оборота на конец (364 дней) снизилась на 15 дней по сравнению с началом года (379 дней).

За 1999 г. было высвобождено 2404,2 тыс. руб. оборотных средств.
Данное высвобождение образовалось за счет изменения объемов реализации продукции в отчетном году.

Проанализировав эффективность использования оборотных средств предлагаю провести следующие мероприятия, направленные на эффективное использование этих средств: увеличить объемы реализации продукции, сократить сверхнормативные запасы, товарно- материальные ценности, излишки, ненужных для предприятия, сократить дебиторскую задолженность - взыскать дебиторскую задолженность по которой уже наступили сроки платежей.

Анализ показателей финансовой устойчивости

В условиях рынка, когда хозяйственная деятельность предприятия, его развитие, осуществляется за счет собственных и заемных средств, важную аналитическую характеристику для предприятия приобретает финансовая независимость предприятия от внешних заемных источников. Запас источников собственных средств - это запас финансовой устойчивости предприятия, при том условии, что его собственные средства превышают заемные.

Задачей анализа финансовой устойчивости является оценка величины и структуры активов и пассивов. Это необходимо, чтобы ответить на вопросы: насколько организация независима с финансовой точки зрения, растет или снижается уровень этой независимости и отвечает ли состояние его активов и пассивов задачам её финансово-хозяйственной деятельности.

На практике применяют разные методики анализа финансовой устойчивости. Проанализируем финансовую устойчивость предприятия с помощью абсолютных показателей.

Обобщающим показателем финансовой устойчивости является излишек или недостаток источников средств для формирования запасов и затрат, который определяется в виде разницы величины источников средств и величины запасов и затрат. Общая величина запасов и затрат равна сумме строк 210и 220 актива баланса (ЗЗ).

Для характеристики источников формирования запасов и затрат используется несколько показателей, которые отражают различные виды источников:
1. Наличие собственных оборотных средств (490-190-3 90);
1. Наличие собственных и долгосрочных заёмных источников формирования запасов и затрат или функционирующий капитал (490+590-190);
1. Общая величина основных источников формирования запасов и затрат
(490+590+610-190).

Таблица № 15

Определение типа финансового состояния предприятия. (тыс. руб.)

|Показатели |1998 |1999 |
| |На начало |На конец |На начало |На конец|
| |года |года |Года | |
| | | | |Года |
|1.0бщая величина запасов и |25112 |38235 |38235 |63903 |
|затрат (33) | | | | |
|2.Наличие собственных |7462 |10855 |10855 |10460 |
|оборотных средств (СОС) | | | | |
|3. Капитал функционирующий |9675 |13068 |13068 |12364 |
|(КФ) | | | | |
|4.0бщая величина источников |9675 |13068 |13068 |14273 |
|(ВИ) | | | | |

Трём показателям наличия источников формирования запасов и затрат соответствуют три показателя обеспеченности запасов и затрат источниками формирования:

Таблица № 16 (тыс. руб.)
|1.Излишек (+) или недостаток (-) СОС |-1765|-27380|-27380 |-53443 |
|(Фс= СОС-ЗЗ) |0 | | | |
|2.Излишек (+) или недостаток (-) |-1543|-25167|-25167 |-51539 |
|собственных и долгосрочных заёмных |7 | | | |
|источников ( Фт=КФ-33) | | | | |
|3.Излишек (+) или недостаток (-) общей |-1543|-25167|-26167 |-49630 |
|величины основных источников (Фо=ВИ-ЗЗ)|7 | | | |

Из данной таблицы видно, что предприятие испытывает недостаток в собственных оборотных средствах, а также величине основных источников формирования запасов и затрат.

Показатели характеризующие финансовую устойчивость рассчитываются поданным Ф №1 «Баланса предприятия».

Для анализа динамики основных показателей финансовой устойчивости составляется аналитическая таблица «Динамика основных показателей устойчивости предприятия».

Методика расчета.
1. Показатели структуры капитала характеризует степень защищенности интересов кредиторов и инвесторов, имеющих долгосрочные вложения в предприятие. Они отражают способность предприятия погашать долгосрочную задолженности. Коэффициент автономии предприятия ( R A ) - характеризует финансовую независимость предприятия и определяется как отношением источников собственных средств к общей сумме средств, вложенных в имущество предприятия.
2. Коэффициент соотношения заемных и собственных средств R ЗС определяется как отношение суммы обязательств предприятия по привлеченным заемным средствам к собственным средствам предприятия. Он показывает, сколько заемных средств привлекло предприятие на 1 рубль собственных средств, вложенных в имущество предприятия.
3. Коэффициент маневренности ( R М) собственных средств - характеризует отношение наличия собственных оборотных средств к сумме источников собственных средств. Прирост R М улучшает финансовую устойчивость предприятия.
4. Коэффициент обеспеченности предприятия собственными оборотными средствами ( R ОС ) определяется как отношение наличия собственных оборотных средств к сумме оборотных средств.
5. Коэффициент реальных активов в имуществе предприятия R РА определяется как отношение остаточной стоимости основных средств, нематериальных активов, производственных запасов, незавершенного производства и остаточной стоимости МБП ко всей стоимости имущества предприятия. Для промышленного предприятия R РА д. быть не менее 0,5.

Таблица № 17

Динамика основных показателей устойчивости предприятия.
|Показатели |Условное |Рекомендуе-|на |на |Измене-|
| |обозначение|мое |начал|конец| |
| | |значение |о |года |ния за |
| | |коэффициен-|года | |год |
| | |тов | | | |
|Коэффициент автономии |R A |R A [pic] |0,83 |0,73 |-0,10 |
| | |0,5 | | | |
|Коэффициент соотношения |R ЗС |R ЗС ( 1 |0,20 |0,37 |0,17 |
|заемных и собственных | | | | | |
|средств | | | | | |
|Коэффициент маневренности |R М |R М [pic] |0,061|0,059|-0,002 |
| | |0,5 | | | |
|Коэффициент обеспеченности|R ОС |R ОС [pic] |0,23 |0,14 |-0,09 |
|собственными оборотными | |0,3 | | | |
|средств | | | | | |
|Коэффициент реальных |R РА |R РА ( 0,5 |0,93 |0,99 |0,06 |
|активов в имуществе | | | | | |
|предприятия | | | | | |

Страницы: 1, 2, 3, 4, 5, 6, 7, 8, 9, 10, 11, 12